短時(shí)“搶裝”疊加需求增長(zhǎng)，風(fēng)電光伏多品類價(jià)格上揚(yáng)。

一改價(jià)格下探的市場(chǎng)趨勢(shì)，風(fēng)電、光伏產(chǎn)業(yè)鏈近期出現(xiàn)小幅漲價(jià)潮。3月初，風(fēng)電鑄件、環(huán)氧樹脂、碳纖維等板塊價(jià)格都出現(xiàn)了小幅上漲，風(fēng)電整機(jī)價(jià)格同樣企穩(wěn)回暖，同期光伏單晶硅片、電池片、玻璃等產(chǎn)品價(jià)格也止跌回升，價(jià)格反彈信號(hào)明顯。

國(guó)內(nèi)各省份可再生能源裝機(jī)項(xiàng)目加速推進(jìn)，疊加新能源上網(wǎng)電價(jià)全面入市新政實(shí)施，下游需求高漲或短時(shí)推高供應(yīng)鏈價(jià)格。業(yè)界普遍認(rèn)為，多重因素正為新能源產(chǎn)業(yè)鏈持續(xù)發(fā)展帶來(lái)積極信號(hào)，頭部企業(yè)或迎來(lái)“回血”。

風(fēng)光產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格普漲

過去幾個(gè)月，風(fēng)電產(chǎn)業(yè)鏈普遍漲價(jià)，鑄件、軸承、葉片原材料、緊固件、摩擦片等板塊漲價(jià)信號(hào)尤為明顯。

去年底，葉片主要原材料玻璃纖維、碳纖維供應(yīng)商陸續(xù)發(fā)布漲價(jià)通知，中國(guó)巨石、泰山玻纖、國(guó)際復(fù)材等玻璃纖維廠家接連發(fā)布調(diào)價(jià)函，調(diào)價(jià)幅度在10%至20%不等。去年12月，華東E51環(huán)氧樹脂價(jià)格由13000元/噸左右一度猛增至14400元/噸，且持續(xù)維持高位至今。在鑄件板塊，據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，受到風(fēng)電機(jī)組大型化趨勢(shì)以及技術(shù)路線變更影響，風(fēng)機(jī)鑄件價(jià)格也在近期出現(xiàn)回升跡象，漲幅達(dá)10%—15%。風(fēng)電軸承板塊訂單同樣增長(zhǎng)，洛軸高管在近日表示，盡管一季度通常為淡季，但今年訂單已飽滿。3月初，國(guó)機(jī)精工在投資者互動(dòng)平臺(tái)也表示，今年以來(lái)，風(fēng)電軸承行業(yè)景氣度持續(xù)向好，公司風(fēng)電軸承訂單飽滿。

同時(shí)，隨著部分央國(guó)企改善招標(biāo)規(guī)則，風(fēng)電整機(jī)價(jià)格也基本止跌企穩(wěn)。3月最新公示的陸上風(fēng)電項(xiàng)目風(fēng)力發(fā)電機(jī)組采購(gòu)項(xiàng)目中標(biāo)情況來(lái)看，風(fēng)電機(jī)組價(jià)格維持在1500元/千瓦水平，與去年上半年相比價(jià)格同樣回升明顯。

而光伏板塊，組件、光伏玻璃、硅片等價(jià)格同樣在近期出現(xiàn)回升。根據(jù)集邦新能源數(shù)據(jù)，3月首周N型210單晶硅片價(jià)格為1.55元/pc，N型210R單晶硅片最新價(jià)格為1.33元/pc，較一周前增長(zhǎng)了3.91%。2.0mm鍍膜光伏玻璃價(jià)格為13元/㎡。3.2mm鍍膜光伏玻璃最新報(bào)價(jià)為21元/㎡，2.0 mm背板玻璃價(jià)格為14元/㎡，漲幅達(dá)16.67%。

需求急增刺激市場(chǎng)供應(yīng)

業(yè)界普遍認(rèn)為，此輪新能源產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格上漲，一方面受到各省份“十四五”可再生能源裝機(jī)目標(biāo)驅(qū)動(dòng)，另一方面則是新能源上網(wǎng)電價(jià)全面入市政策所致。

行業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2024年國(guó)內(nèi)風(fēng)機(jī)開標(biāo)228吉瓦，同比大漲137%，這一規(guī)模也將支撐今年風(fēng)電裝機(jī)高增。同時(shí)，多個(gè)沿海省份也在加速海上風(fēng)電項(xiàng)目開工建設(shè)，海上風(fēng)電裝機(jī)需求在今年或?qū)崿F(xiàn)高位共振。

今年2月，《關(guān)于深化新能源上網(wǎng)電價(jià)市場(chǎng)化改革 促進(jìn)新能源高質(zhì)量發(fā)展的通知》的重磅發(fā)布更是激起千層浪。該《通知》強(qiáng)調(diào)，新能源項(xiàng)目上網(wǎng)電量原則上全部進(jìn)入電力市場(chǎng)，上網(wǎng)電價(jià)通過市場(chǎng)交易形成，存量和增量項(xiàng)目分類施策，存量項(xiàng)目和增量項(xiàng)目以2025年6月1日為節(jié)點(diǎn)劃分。

在新政上網(wǎng)電價(jià)預(yù)期尚不明確的當(dāng)下，新能源板塊或現(xiàn)短時(shí)“搶裝潮”。睿咨得新能源分析師在接受《中國(guó)能源報(bào)》記者采訪時(shí)表示，此次政策性驅(qū)動(dòng)的搶裝將階段性抬高對(duì)于光伏產(chǎn)品的需求，短期內(nèi)來(lái)自分布式電站的組件需求將成為上半年支撐光伏組件價(jià)格的主要?jiǎng)恿�。而在風(fēng)電板塊，風(fēng)電供應(yīng)鏈?zhǔn)軗屟b潮的影響會(huì)出現(xiàn)價(jià)格升高，供應(yīng)比去年緊張的情況，受潛在“搶裝潮”及零部件價(jià)格上漲的影響，2025年上半年風(fēng)電整機(jī)價(jià)格將呈現(xiàn)上行趨勢(shì)。

除此以外，在業(yè)界看來(lái)，去年底新能源行業(yè)內(nèi)部達(dá)成的“自律公約”或同樣成為推動(dòng)價(jià)格回暖的重要因素。此前，激烈市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)之下，風(fēng)電光伏供應(yīng)鏈價(jià)格陸續(xù)跌至行業(yè)平均成本線以下，為進(jìn)一步規(guī)范市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，新能源供應(yīng)鏈企業(yè)基本達(dá)成“自律”共識(shí)，維護(hù)行業(yè)健康有序發(fā)展。

長(zhǎng)期走勢(shì)仍不確定

新能源產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格止跌回升，究竟是“曇花一現(xiàn)”還是大勢(shì)所趨？業(yè)界普遍認(rèn)為，因電價(jià)政策刺激帶來(lái)的“搶裝”影響相對(duì)有限，但長(zhǎng)期新能源需求卻帶來(lái)持續(xù)積極信號(hào)，隨著新能源上網(wǎng)電價(jià)入市新政實(shí)施，新能源裝機(jī)增速或平穩(wěn)增長(zhǎng)，產(chǎn)業(yè)發(fā)展或迎來(lái)全新時(shí)期。

對(duì)于光伏產(chǎn)業(yè)鏈預(yù)期，睿咨得能源新能源分析師預(yù)測(cè)認(rèn)為，目前光伏產(chǎn)業(yè)鏈短期內(nèi)難以大量出清落后產(chǎn)能，因此搶裝節(jié)點(diǎn)后產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格能否維持還存在爭(zhēng)議。后續(xù)光伏產(chǎn)業(yè)或可通過淘汰落后技術(shù)以及落后產(chǎn)能，提高競(jìng)爭(zhēng)門檻。同時(shí)，高效N型組件能提升電站的發(fā)電效率，未來(lái)組件需求可能加速結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)型，并進(jìn)一步推動(dòng)行業(yè)淘汰落后產(chǎn)能。

從風(fēng)電產(chǎn)業(yè)鏈來(lái)看，有行業(yè)研究機(jī)構(gòu)指出，風(fēng)電制造板塊價(jià)格高度依賴新增風(fēng)電項(xiàng)目開發(fā)規(guī)模以及開發(fā)商中長(zhǎng)期戰(zhàn)略規(guī)劃，風(fēng)電整機(jī)價(jià)格走勢(shì)同樣存在不確定性。但對(duì)于制造板塊本身，聚焦技術(shù)創(chuàng)新和質(zhì)量提升將是行業(yè)持續(xù)發(fā)展主題，將進(jìn)一步推動(dòng)產(chǎn)業(yè)向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型。

值得注意的是，也有業(yè)內(nèi)人士提醒，新能源電價(jià)不確定性也易引發(fā)新能源行業(yè)低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)，上游設(shè)備制造企業(yè)也可能繼續(xù)承壓。盡管當(dāng)前產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格止跌回暖，但新能源上網(wǎng)電價(jià)全面入市新政將給電價(jià)帶來(lái)的影響尚不明確，“低價(jià)中標(biāo)”現(xiàn)象仍然存在，行業(yè)應(yīng)警惕設(shè)備制造企業(yè)面臨的現(xiàn)金流壓力，共同推動(dòng)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。